Açık piyasanın piyasa yönüne etkileri
Piyasanın yönü açık pozisyonlarla belirlenebilir ve yatırımcılar hem yükseliş hem de düşüş senaryolarından faydalı bilgiler elde edebilir.
Açık faizdeki artış ve yükselen fiyatlar, güçlü bir trende ve olumlu bir senaryoda devam edecek olası bir yükseliş ivmesine işaret ediyor. Bu uyum, genel olumlu tutuma olan güveni artırıyor ve piyasa katılımcıları arasında fikir birliğini temsil ediyor.
Öte yandan fiyatlar düştükçe açık pozisyonların artması durumunda düşüş eğiliminin ortaya çıkması, düşüş eğiliminin devam edebileceğine işaret eder. Bu uyum devam eden satış baskısına işaret ediyor ve tüccarlar kasvetli bir görünüm üzerinde hemfikir.
Olası trend dönüşlerini tespit etmek için açık pozisyonlardaki değişiklikleri incelemek gerekir. Örneğin, fiyatların yükseldiği ancak açık pozisyonların düştüğü bir sapma, yükseliş desteğinin kırıldığını gösterebilir ve muhtemelen bir geri dönüşün habercisi olabilir.
Benzer şekilde, azalan açık pozisyonlarla birlikte düşen fiyatlar, azalan bir düşüş eğilimine ve potansiyel bir yükseliş eğilimine işaret edebilir. Açık faiz, trendin tersine dönmesine odaklanan yatırımcıların, piyasa duyarlılığındaki değişiklikleri tahmin etmek ve daha bilinçli ticaret kararları vermek için yöntemlerini ayarlamak için sıklıkla kullandıkları önemli bir göstergedir.
İşlem hacmi ve açık pozisyonların karşılaştırılması
İşlem hacmi ve açık pozisyonlar finansal piyasalarda temel parametrelerdir ancak piyasa faaliyetleri hakkında farklı bilgiler sağlarlar.
Belirli bir dönemde işlem gören toplam hisse veya sözleşme sayısı veya işlem hacmi, o dönemde meydana gelen alım satım hacmini temsil eder. Yeni ve mevcut holdingler arasında ayrım yapmaz; bunun yerine bir pazarın likiditesine ve yakınlığına ilişkin bilgiler sunar.
Bunun aksine, açık pozisyon, piyasada mevcut olan ve tüm yatırımcı yükümlülüklerini temsil eden toplam sözleşme sayısını ölçer. İşlem hacminden farklı olarak, yalnızca teslimatla tamamlanmayan veya karşı anlaşmayla onaylanmayan sözleşmeler açık pozisyon olarak kabul edilir.
Bir kripto para vadeli işlem sözleşmesi için açık faiz nasıl hesaplanır?
Herhangi bir zamanda ödenmemiş sözleşmelerin toplam sayısını takip etmek, kripto para vadeli işlem sözleşmelerindeki açık pozisyonları hesaplamak için önemlidir; bu da piyasa duyarlılığı ve olası trend değişiklikleri hakkında bilgi sağlar.
Açık pozisyon, yeni pozisyonlar yaratıldıkça veya eski pozisyonlar dengelendikçe dalgalanan dinamik bir kavramdır. Açık faiz hesaplanırken hem alım hem de satım işlemleri dikkate alınmalıdır çünkü her ticarette iki taraf vardır ve bu da uzun ve kısa pozisyona neden olur.
Örneğin, Trader A tek bir Bitcoin (BTC) vadeli işlem sözleşmesinde uzun pozisyon alırsa (satın alırsa) ve Trader B açığa çıkarsa (satırsa), açık pozisyon bir sözleşme artar. Tüccar C'nin daha sonra Tüccar B'den bir Bitcoin vadeli işlem sözleşmesi satın alması durumunda, sözleşmenin bir taraftan diğerine aktarılması nedeniyle açık pozisyon etkilenmez. Ancak Trader D piyasaya girip ek bir Bitcoin vadeli işlem sözleşmesi satın alırsa açık pozisyon bir artar.
Kripto para birimi vadeli işlemlerine açık ilgi, aktif yatırımcı katılımını, yeni pozisyonların açılmasını ve katılımcıların taahhütlerindeki değişikliklere dayalı piyasa eğilimleri olasılığını yansıtır. Sonuç olarak yatırımcılar, açık pozisyondaki bu değişiklikleri takip ederek, kripto para vadeli işlem piyasasında değişen duyarlılığı ve gelecekteki olası hareketleri ölçebilirler.
Açık çıkarların analizine dayalı stratejiler
Açık faiz analizi, yatırımcılara piyasa duyarlılığı ve potansiyel trend gelişmeleri hakkında ayrıntılı bilgi sağlayarak çeşitli ticaret stratejilerinin temelini oluşturur.
Sıklıkla kullanılan bir taktik, mevcut fiyatlandırma kalıplarını desteklemek veya bunlara meydan okumak için açık ilgiyi kullanmaktır. Fiyatlardaki artış ve açık pozisyonlardaki artış eğilimin devam edeceğini gösteriyor. Öte yandan açık pozisyonlardaki düşüş, fiyatlar artıyorsa trende verilen desteğin azaldığının sinyalini verebilir.
Diğer bir taktik ise fiyat hareketlerinin yanı sıra açık pozisyonlardaki değişiklikleri de takip etmektir. Fiyatlara karşı açık pozisyonların eğilimi ile karakterize edilen farklılıklar, olası bir eğilimin tersine döndüğünü gösterebilir. Örneğin, azalan açık pozisyonlar arasında yükselen fiyatlar mevcut yükseliş trendinin ivme kaybettiğini gösterebilir.
Ayrıca, karar vermeyi geliştirmek için yatırımcılar genellikle açık pozisyonları diğer teknik göstergelerle birleştirir. Yatırımcılar, açık pozisyon araştırmasını momentum göstergeleri veya hareketli ortalamalar gibi diğer analitik araçlarla entegre ederek piyasa koşullarının daha eksiksiz bir resmini geliştirebilir ve bu da en uygun işlem noktalarını belirlemelerine yardımcı olur.
Kripto para vadeli işlemleri için açık faiz limitleri
Kripto para birimi vadeli işlemlerinde açık pozisyonlar, yeni faaliyetleri kapanışlardan ayırmanın zorluğu, volatilite ve kurumsal pozisyonların potansiyel olarak yetersiz temsil edilmesi nedeniyle piyasanın tam bir resmini sağlayamayabilir.
Bir dezavantajı, açık ilginin piyasa dinamiklerinin tam bir resmini sağlamak için yeterli olmayabilmesidir. Açık pozisyonlardaki değişiklikler hem yeni pozisyonlardan hem de dengeleme işlemlerinden kaynaklanabileceğinden, yeni piyasa faaliyeti ile pozisyon kapanışlarını birbirinden ayırmak zor olabilir.
Ek olarak, kripto para piyasasının doğasında var olan oynaklık, açık pozisyonlarda ani ve düzensiz değişikliklere neden olarak bağımsız bir gösterge olarak geçerliliğini tehlikeye atabilir. Ayrıca, açık hisselere ilişkin veriler, kurumsal aktörlerin sahip olduğu önemli pozisyonların büyüklüğünü doğru bir şekilde yansıtmayabilir veya bireysel pozisyonların büyüklüğü hakkında bilgi sağlayamayabilir.
Kripto para birimi vadeli işlem ticaretinin dinamik ve sürekli değişen dünyasında, tüccarlar ve analistler, bu sınırlamaların üstesinden gelmek ve piyasa koşulları hakkında daha incelikli bir anlayış kazanmak için genellikle açık faiz analizini diğer teknik göstergelerle birleştirir.